Komponenten empirischer Credit Spreads von Banken und deren Abbildung in Unternehmenswertmodellen:
Gespeichert in:
| 1. Verfasser: | |
|---|---|
| Format: | Abschlussarbeit Buch |
| Sprache: | German |
| Veröffentlicht: |
Berlin
Logos Verlag
[2020]
|
| Schlagworte: | |
| Online-Zugang: | Inhaltstext Inhaltsverzeichnis |
| Beschreibung: | xxxi, 404 Seiten Illustrationen 24 cm x 17 cm |
| ISBN: | 9783832551254 3832551255 |
Internformat
MARC
| LEADER | 00000nam a22000008c 4500 | ||
|---|---|---|---|
| 001 | BV046807881 | ||
| 003 | DE-604 | ||
| 005 | 20201012 | ||
| 007 | t | ||
| 008 | 200715s2020 gw a||| m||| 00||| ger d | ||
| 015 | |a 20,N28 |2 dnb | ||
| 016 | 7 | |a 1213173795 |2 DE-101 | |
| 020 | |a 9783832551254 |c Broschur : EUR 54.50 (DE), EUR 56.00 (AT) |9 978-3-8325-5125-4 | ||
| 020 | |a 3832551255 |9 3-8325-5125-5 | ||
| 024 | 3 | |a 9783832551254 | |
| 035 | |a (OCoLC)1190677294 | ||
| 035 | |a (DE-599)DNB1213173795 | ||
| 040 | |a DE-604 |b ger |e rda | ||
| 041 | 0 | |a ger | |
| 044 | |a gw |c XA-DE-BE | ||
| 049 | |a DE-355 |a DE-M382 | ||
| 084 | |a QK 320 |0 (DE-625)141644: |2 rvk | ||
| 084 | |a 650 |2 sdnb | ||
| 100 | 1 | |a Vogelheim, Jan |e Verfasser |0 (DE-588)1216974977 |4 aut | |
| 245 | 1 | 0 | |a Komponenten empirischer Credit Spreads von Banken und deren Abbildung in Unternehmenswertmodellen |c Jan Vogelheim |
| 264 | 1 | |a Berlin |b Logos Verlag |c [2020] | |
| 300 | |a xxxi, 404 Seiten |b Illustrationen |c 24 cm x 17 cm | ||
| 336 | |b txt |2 rdacontent | ||
| 337 | |b n |2 rdamedia | ||
| 338 | |b nc |2 rdacarrier | ||
| 502 | |b Dissertation |c FernUniversität Hagen |d 2019 | ||
| 648 | 7 | |a Geschichte 2004-2015 |2 gnd |9 rswk-swf | |
| 650 | 0 | 7 | |a Ausfallrisiko |0 (DE-588)4205942-2 |2 gnd |9 rswk-swf |
| 650 | 0 | 7 | |a Kreditrisiko |0 (DE-588)4114309-7 |2 gnd |9 rswk-swf |
| 650 | 0 | 7 | |a Kreditgeschäft |0 (DE-588)4134687-7 |2 gnd |9 rswk-swf |
| 650 | 0 | 7 | |a Bank |0 (DE-588)4004436-1 |2 gnd |9 rswk-swf |
| 650 | 0 | 7 | |a Spread |0 (DE-588)4265331-9 |2 gnd |9 rswk-swf |
| 650 | 0 | 7 | |a Unternehmensbewertung |0 (DE-588)4078594-4 |2 gnd |9 rswk-swf |
| 651 | 7 | |a Europa |0 (DE-588)4015701-5 |2 gnd |9 rswk-swf | |
| 653 | |a Risikomanagement | ||
| 653 | |a Kreditrisiko | ||
| 653 | |a Credit Spread | ||
| 653 | |a Unternehmenswertmodell | ||
| 653 | |a Finanzmarktkrise | ||
| 655 | 7 | |0 (DE-588)4113937-9 |a Hochschulschrift |2 gnd-content | |
| 689 | 0 | 0 | |a Europa |0 (DE-588)4015701-5 |D g |
| 689 | 0 | 1 | |a Bank |0 (DE-588)4004436-1 |D s |
| 689 | 0 | 2 | |a Kreditgeschäft |0 (DE-588)4134687-7 |D s |
| 689 | 0 | 3 | |a Spread |0 (DE-588)4265331-9 |D s |
| 689 | 0 | 4 | |a Kreditrisiko |0 (DE-588)4114309-7 |D s |
| 689 | 0 | 5 | |a Ausfallrisiko |0 (DE-588)4205942-2 |D s |
| 689 | 0 | 6 | |a Unternehmensbewertung |0 (DE-588)4078594-4 |D s |
| 689 | 0 | 7 | |a Geschichte 2004-2015 |A z |
| 689 | 0 | |5 DE-604 | |
| 710 | 2 | |a Logos Verlag Berlin |0 (DE-588)1065538812 |4 pbl | |
| 856 | 4 | 2 | |m X:MVB |q text/html |u http://deposit.dnb.de/cgi-bin/dokserv?id=fbb5008b6561480c98ca859d07d6d447&prov=M&dok_var=1&dok_ext=htm |3 Inhaltstext |
| 856 | 4 | 2 | |m DNB Datenaustausch |q application/pdf |u http://bvbr.bib-bvb.de:8991/F?func=service&doc_library=BVB01&local_base=BVB01&doc_number=032216498&sequence=000001&line_number=0001&func_code=DB_RECORDS&service_type=MEDIA |3 Inhaltsverzeichnis |
| 999 | |a oai:aleph.bib-bvb.de:BVB01-032216498 | ||
Datensatz im Suchindex
| _version_ | 1804181610947411968 |
|---|---|
| adam_text | INHALTSVERZEICHNIS
ABBILDUNGSVERZEICHNIS
XV
TABELLENVERZEICHNIS
XIX
ABKUERZUNGSVERZEICHNIS
XXII
SYMBOLVERZEICHNIS
........................................................................
XXVI
1.
EINFUEHRUNG
1
1.1.
THEMATISCHE
EINLEITUNG
UND
ZIELSETZUNG
1
1.2.
STRUKTUR
UND
AUFBAU
DER
DISSERTATION
4
2.
RISIKOARTEN
UND
CREDIT
SPREADS
9
2.1.
RISIKOBEGRIFF
9
2.2.
RISIKOARTEN
VON
UNTERNEHMENSANLEIHEN
10
2.2.1.
RISIKOARTEN
VON
UNTERNEHMENSANLEIHEN
IM
UEBERBLICK
....
10
2.2.2.
KREDITRISIKO
11
2.2.3.
MARKTRISIKO
14
2.2.4.
LIQUIDITAETSRISIKO
15
2.2.4.1.
LIQUIDITAET
UND
LIQUIDITAETSRISIKO
15
2.2.4.2.
ENDOGENES
LIQUIDITAETSRISIKO
18
2.2.4.3.
EXOGENES
LIQUIDITAETSRISIKO
19
2.3.
GRUNDLEGENDE
PRAEMIENKOMPONENTEN
VON
CREDIT
SPREADS
20
2.4.
METHODEN
ZUR
MESSUNG
DES
CREDIT
SPREADS
24
2.5.
CREDIT
DEFAULT
SWAP
SPREADS
29
2.5.1.
KONZEPTION
VON
CREDIT
DEFAULT
SWAPS
29
2.5.2.
BEWERTUNG
VON
CREDIT
DEFAULT
SWAPS
33
2.5.3.
GRUNDLEGENDE
DETERMINANTEN
DES
CREDIT
DEFAULT
SWAP
SPREADS
34
2.5.4.
ZUSAMMENHANG
ZWISCHEN
ANLEIHESPREADS
UND
CREDIT
DEFAULT
SWAP
SPREADS
41
2.6.
BESONDERHEITEN
DES
BANKENSEKTORS
45
3.
UNTERNEHMENSWERTMODELLE
49
3.1.
EINFUEHRUNG
49
XII
INHALTSVERZEICHNIS
3.2.
GRUNDMODELL
VON
MERTON
(1974)
.............................................................
51
3.2.1.
THEORETISCHE
KONZEPTION
DES
MERTON-MODELLS
(1974)
.............
51
3.2.2.
ANWENDUNG
DES
MERTON-MODELLS
(1974)
...................................
58
3.2.3.
MODELLTHEORETISCH
FUNDIERTE
DETERMINANTEN
DES
CREDIT
SPREADS
IM
MERTON-MODELL
..........................................................................
63
3.2.4.
KRITISCHE
WUERDIGUNG
DES
MERTON-MODELLS
(1974)
...................
69
3.3.
KMV-MODELL
.............................................................................................
71
3.3.1.
THEORETISCHE
KONZEPTION
DES
KMV-MODELLS
..........................
71
3.3.2.
METHODEN
ZUR
ANWENDUNG
DES
KMV-MODELLS
......................
76
3.3.3.
MODELLTHEORETISCHE
DETERMINANTEN
DER
EXPECTED
DEFAULT
FRE-
QUENCY
(EDF)
................................................................................
83
3.3.4.
EDF-MODELL
VON
MOODY S
ANALYTICS
..........................................
85
3.3.5.
KRITISCHE
WUERDIGUNG
DES
KMV-MODELLS
...................................
89
3.4.
EMPIRISCHE
VALIDITAET
VON
UNTERNEHMERISWERTMODELLEN
......................
92
3.4.1.
GRUNDLEGENDE
EMPIRISCHE
STUDIEN
.............................................
92
3.4.2.
EMPIRISCHE
VALIDITAET
DER
EXPECTED
DEFAULT
FREQUENCY
....
99
3.4.2.1.
ALLGEMEINE
EMPIRISCHE
STUDIEN
................................
99
3.4.2.2.
EMPIRISCHE
VALIDITAET
DER
EXPECTED
DEFAULT
FREQUEN
CY
MIT
BESONDEREM
FOKUS
AUF
FINANZUNTERNEHMEN
.
102
3.5.
ZWISCHENFAZIT
................................................................................................
105
4.
EINFLUSSFAKTOREN
EMPIRISCHER
CREDIT
SPREADS
109
4.1.
STATISCHE
UND
DYNAMISCHE
CREDIT-SPREAD-KOMPONENTEN
......................
110
4.1.1.
STATISCHE
CREDIT-SPREAD-KOMPONENTEN
......................................
110
4.1.2.
DYNAMISCHE
CREDIT-SPREAD-KOMPONENTEN
...................................
114
4.2.
EINFLUSSFAKTOREN
VON
CREDIT
DEFAULT
SWAP
SPREADS
................................
120
4.2.1.
AUSFALLKOMPONENTE
VON
CREDIT
DEFAULT
SWAP
SPREADS
....
120
4.2.2.
MARKTWEITE
RISIKOFAKTOREN
VON
CREDIT
DEFAULT
SWAP
SPREADS
124
4.2.3.
LIQUIDITAETSKOMPONENTE
VON
CREDIT
DEFAULT
SWAP
SPREADS
.
.
127
4.3.
EINFLUSSFAKTOREN
DER
CREDIT
DEFAULT
SWAP
SPREADS
VON
BANKEN
.
.
.
131
4.3.1.
RISIKEN
VON
BANKEN
UND
NICHTFINANZIELLEN
UNTERNEHMEN
.
.
.
131
4.3.2.
EINFLUSSFAKTOREN
DER
CREDIT-DEFAULT-SWAP-SPREAD-NIVEAUS
VON
BANKEN
.
..........................................................................................
133
4.3.3.
EINFLUSSFAKTOREN
DER
CREDIT-DEFAULT-SWAP-SPREAD-ENTWICKLUNG
VON
BANKEN
......................................................................................
145
4.4.
EXPECTED
DEFAULT
FREQUENCY
ALS
DETERMINANTE
DER
CREDIT
DEFAULT
SWAP
SPREADS
VON
BANKEN
.........................................................................
156
4.4.1.
ALLGEMEINE
ZUSAMMENHAENGE
.........................................................
156
INHALTSVERZEICHNIS
XIII
4.4.2.
CDS-IMPLIZITE
EXPECTED
DEFAULT
FREQUENCY
................................
158
4.5.
EMPIRISCHE
STUDIE:
EINFLUSSFAKTOREN
DER
CDS-SPREADS
EUROPAEISCHER
BANKEN
...........................................................................................................
160
4.6.
ZWISCHENFAZIT
...............................................................................................
167
5.
KRISENBEDINGTE
CREDIT-SPREAD-KOMPONENTEN
UND
UNTERNEHMENSWERT
MODELLE
171
5.1.
EMPIRISCHE
CREDIT
SPREADS
VON
BANKEN
WAEHREND
FINANZMARKTKRISEN
172
5.1.1.
FINANZMARKTKRISEN
.........................................................................
172
5.1.2.
EMPIRISCHE
INDIKATOREN
VON
BANKENINSOLVENZEN
UND
FINANZ
MARKTKRISEN
........................................................................
175
5.1.3.
BEDEUTUNG
DER
RISIKOFAKTOREN
VON
BANKEN
WAEHREND
FINANZ
MARKTKRISEN
........................................................................
179
5.1.3.1.
DESKRIPTIVE
ANALYSE
DER
GLOBALEN
FINANZMARKTKRISE
179
5.1.3.2.
EMPIRISCHE
EVIDENZ
WAEHREND
DER
GLOBALEN
FINANZ
MARKTKRISE
.....................................................
188
5.1.3.3.
DESKRIPTIVE
ANALYSE
DER
EUROKRISE
............................
190
5.1.3.4.
EMPIRISCHE
EVIDENZ
WAEHREND
DER
EUROKRISE
....
197
5.1.3.5.
FAZIT:
BEDEUTUNG
DER
RISIKOFAKTOREN
VON
BANKEN
WAEHREND
FINANZMARKTKRISEN
.........................................
199
5.1.4.
MESSUNG
DES
RISIKOS
EINER
FINANZMARKTKRISE
............................
200
5.2.
EMPIRISCHE
VALIDITAET
DER
EXPECTED
DEFAULT
FREQUENCY
VON
BANKEN
WAEHREND
FINANZMARKTKRISEN
.....................................................................
207
5.3.
SPRUNGDIFFUSIONSMODELLE
UND
LIQUIDITAETSSCHOCKS
..................................
211
5.3.1.
EINFUEHRUNG
.....................................................................................
211
5.3.2.
SPRUNGDIFFUSIONSMODELLE
...............................................................
212
5.3.2.1.
THEORETISCHE
KONZEPTION
DES
MERTON-MODELLS
(1976)
212
5.3.2.2.
ANWENDUNG
DES
MERTON-MODELLS
(1976)
215
5.3.2.3.
KRITISCHE
WUERDIGUNG
UND
EMPIRISCHE
VALIDITAET
VON
SPRUNGDIFFUSIONSMODELLEN
............................................
218
5.3.3.
LIQUIDITAETSSCHOCKS
........................................................................
220
5.3.3.1.
THEORETISCHE
KONZEPTION
DES
HE/XIONG-MODELLS
(2012)
220
5.3.3.2.
ANWENDUNG
DES
HE/XIONG-MODELLS
(2012)
...............
224
5.3.3.3.
KRITISCHE
WUERDIGUNG
UND
EMPIRISCHE
VALIDITAET
.
.
.
227
5.4.
ZWISCHENFAZIT
...............................................................................................
229
XIV
INHALTSVERZEICHNIS
6.
INTEGRIERTE
UNTERSUCHUNG
DER
DETERMINANTEN
DER
CDS-SPREADS
UND
EDF
EUROPAEISCHER
BANKEN
233
6.1.
OEKONOMISCHE
IDEE
.........................................................................................
233
6.2.
DATENBASIS
UND
DESKRIPTIVE
STATISTIKEN
...................................................
237
6.3.
POOLED-OLS-REGRESSION
IN
LOGARITHMEN
...................................................
242
6.4.
LINEARE
PANEL-REGRESSION
IN
LOGARITHMEN
................................................
245
6.5.
EMPIRISCHE
VALIDITAET
DES
SYSTEMATISCHEN
RESIDUALEINFLUSSES
ALS
MARKT
WEITER
INDIKATOR
...................................................................................
253
6.5.1.
DATENBASIS
.........................................................................................
253
6.5.2.
METHODIK
.........................................................................................
257
6.5.3.
ANALYSE
DES
SYSTEMATISCHEN
RESIDUALEINFLUSSES
.........................
259
6.6.
DETERMINANTEN
DES
ITRAXX
SENIOR
FINANCIALS
EUROPE
............................
272
6.7.
RISIKOPRAEMIEN
EUROPAEISCHER
BANKEN
.........................................................
275
6.8.
ANALYSE
DES
IDIOSYNKRATISCHEN
RESIDUALEINFLUSSES
...................................
283
6.9.
ZWISCHENFAZIT
...............................................................................................
290
7.
GESAMTBEWERTUNG
UND
AUSBLICK
295
7.1.
GESAMTBEWERTUNG
.........................................................................................
295
7.2.
AUSBLICK
UND
SCHLUSSBETRACHTUNG
............................................................
305
ANHANG
309
A.
ANHANG:
UNTERNEHMENSWERTMODELLE
309
A.L.
GRUNDMODELL
VON
MERTON
(1974)
...........................................................
309
A.2.
EMPIRISCHE
VALIDITAET
DER
EXPECTED
DEFAULT
FREQUENCY
(EDF)
....
314
A.3.
SPRUNGDIFFUSIONSMODELL
VON
MERTON
(1976)
........................................
316
A.4.
MODELL
VON
HE/XIONG
(2012)
..................................................................
323
B.
ANHANG:
BEDEUTUNG
DER
RISIKOFAKTOREN
VON
BANKEN
WAEHREND
FINANZ
MARKTKRISEN
329
C.
ANHANG:
EMPIRISCHE
STUDIE
335
C.L.
EINFLUSSFAKTOREN
DER
CREDIT
DEFAULT
SWAP
SPREADS
EUROPAEISCHER
BANKEN335
C.2.
ANALYSE
DES
SYSTEMATISCHEN
RESIDUALEINFLUSSES
......................................
343
C.3.
RISIKOPRAEMIEN
EUROPAEISCHER
BANKEN
.........................................................
363
C.4.
ANALYSE
DES
IDIOSYNKRATISCHEN
RESIDUALEINFLUSSES
...................................
367
LITERATURVERZEICHNIS
370
|
| adam_txt |
INHALTSVERZEICHNIS
ABBILDUNGSVERZEICHNIS
XV
TABELLENVERZEICHNIS
XIX
ABKUERZUNGSVERZEICHNIS
XXII
SYMBOLVERZEICHNIS
.
XXVI
1.
EINFUEHRUNG
1
1.1.
THEMATISCHE
EINLEITUNG
UND
ZIELSETZUNG
1
1.2.
STRUKTUR
UND
AUFBAU
DER
DISSERTATION
4
2.
RISIKOARTEN
UND
CREDIT
SPREADS
9
2.1.
RISIKOBEGRIFF
9
2.2.
RISIKOARTEN
VON
UNTERNEHMENSANLEIHEN
10
2.2.1.
RISIKOARTEN
VON
UNTERNEHMENSANLEIHEN
IM
UEBERBLICK
.
10
2.2.2.
KREDITRISIKO
11
2.2.3.
MARKTRISIKO
14
2.2.4.
LIQUIDITAETSRISIKO
15
2.2.4.1.
LIQUIDITAET
UND
LIQUIDITAETSRISIKO
15
2.2.4.2.
ENDOGENES
LIQUIDITAETSRISIKO
18
2.2.4.3.
EXOGENES
LIQUIDITAETSRISIKO
19
2.3.
GRUNDLEGENDE
PRAEMIENKOMPONENTEN
VON
CREDIT
SPREADS
20
2.4.
METHODEN
ZUR
MESSUNG
DES
CREDIT
SPREADS
24
2.5.
CREDIT
DEFAULT
SWAP
SPREADS
29
2.5.1.
KONZEPTION
VON
CREDIT
DEFAULT
SWAPS
29
2.5.2.
BEWERTUNG
VON
CREDIT
DEFAULT
SWAPS
33
2.5.3.
GRUNDLEGENDE
DETERMINANTEN
DES
CREDIT
DEFAULT
SWAP
SPREADS
34
2.5.4.
ZUSAMMENHANG
ZWISCHEN
ANLEIHESPREADS
UND
CREDIT
DEFAULT
SWAP
SPREADS
41
2.6.
BESONDERHEITEN
DES
BANKENSEKTORS
45
3.
UNTERNEHMENSWERTMODELLE
49
3.1.
EINFUEHRUNG
49
XII
INHALTSVERZEICHNIS
3.2.
GRUNDMODELL
VON
MERTON
(1974)
.
51
3.2.1.
THEORETISCHE
KONZEPTION
DES
MERTON-MODELLS
(1974)
.
51
3.2.2.
ANWENDUNG
DES
MERTON-MODELLS
(1974)
.
58
3.2.3.
MODELLTHEORETISCH
FUNDIERTE
DETERMINANTEN
DES
CREDIT
SPREADS
IM
MERTON-MODELL
.
63
3.2.4.
KRITISCHE
WUERDIGUNG
DES
MERTON-MODELLS
(1974)
.
69
3.3.
KMV-MODELL
.
71
3.3.1.
THEORETISCHE
KONZEPTION
DES
KMV-MODELLS
.
71
3.3.2.
METHODEN
ZUR
ANWENDUNG
DES
KMV-MODELLS
.
76
3.3.3.
MODELLTHEORETISCHE
DETERMINANTEN
DER
EXPECTED
DEFAULT
FRE-
QUENCY
(EDF)
.
83
3.3.4.
EDF-MODELL
VON
MOODY'S
ANALYTICS
.
85
3.3.5.
KRITISCHE
WUERDIGUNG
DES
KMV-MODELLS
.
89
3.4.
EMPIRISCHE
VALIDITAET
VON
UNTERNEHMERISWERTMODELLEN
.
92
3.4.1.
GRUNDLEGENDE
EMPIRISCHE
STUDIEN
.
92
3.4.2.
EMPIRISCHE
VALIDITAET
DER
EXPECTED
DEFAULT
FREQUENCY
.
99
3.4.2.1.
ALLGEMEINE
EMPIRISCHE
STUDIEN
.
99
3.4.2.2.
EMPIRISCHE
VALIDITAET
DER
EXPECTED
DEFAULT
FREQUEN
CY
MIT
BESONDEREM
FOKUS
AUF
FINANZUNTERNEHMEN
.
102
3.5.
ZWISCHENFAZIT
.
105
4.
EINFLUSSFAKTOREN
EMPIRISCHER
CREDIT
SPREADS
109
4.1.
STATISCHE
UND
DYNAMISCHE
CREDIT-SPREAD-KOMPONENTEN
.
110
4.1.1.
STATISCHE
CREDIT-SPREAD-KOMPONENTEN
.
110
4.1.2.
DYNAMISCHE
CREDIT-SPREAD-KOMPONENTEN
.
114
4.2.
EINFLUSSFAKTOREN
VON
CREDIT
DEFAULT
SWAP
SPREADS
.
120
4.2.1.
AUSFALLKOMPONENTE
VON
CREDIT
DEFAULT
SWAP
SPREADS
.
120
4.2.2.
MARKTWEITE
RISIKOFAKTOREN
VON
CREDIT
DEFAULT
SWAP
SPREADS
124
4.2.3.
LIQUIDITAETSKOMPONENTE
VON
CREDIT
DEFAULT
SWAP
SPREADS
.
.
127
4.3.
EINFLUSSFAKTOREN
DER
CREDIT
DEFAULT
SWAP
SPREADS
VON
BANKEN
.
.
.
131
4.3.1.
RISIKEN
VON
BANKEN
UND
NICHTFINANZIELLEN
UNTERNEHMEN
.
.
.
131
4.3.2.
EINFLUSSFAKTOREN
DER
CREDIT-DEFAULT-SWAP-SPREAD-NIVEAUS
VON
BANKEN
.
.
133
4.3.3.
EINFLUSSFAKTOREN
DER
CREDIT-DEFAULT-SWAP-SPREAD-ENTWICKLUNG
VON
BANKEN
.
145
4.4.
EXPECTED
DEFAULT
FREQUENCY
ALS
DETERMINANTE
DER
CREDIT
DEFAULT
SWAP
SPREADS
VON
BANKEN
.
156
4.4.1.
ALLGEMEINE
ZUSAMMENHAENGE
.
156
INHALTSVERZEICHNIS
XIII
4.4.2.
CDS-IMPLIZITE
EXPECTED
DEFAULT
FREQUENCY
.
158
4.5.
EMPIRISCHE
STUDIE:
EINFLUSSFAKTOREN
DER
CDS-SPREADS
EUROPAEISCHER
BANKEN
.
160
4.6.
ZWISCHENFAZIT
.
167
5.
KRISENBEDINGTE
CREDIT-SPREAD-KOMPONENTEN
UND
UNTERNEHMENSWERT
MODELLE
171
5.1.
EMPIRISCHE
CREDIT
SPREADS
VON
BANKEN
WAEHREND
FINANZMARKTKRISEN
172
5.1.1.
FINANZMARKTKRISEN
.
172
5.1.2.
EMPIRISCHE
INDIKATOREN
VON
BANKENINSOLVENZEN
UND
FINANZ
MARKTKRISEN
.
175
5.1.3.
BEDEUTUNG
DER
RISIKOFAKTOREN
VON
BANKEN
WAEHREND
FINANZ
MARKTKRISEN
.
179
5.1.3.1.
DESKRIPTIVE
ANALYSE
DER
GLOBALEN
FINANZMARKTKRISE
179
5.1.3.2.
EMPIRISCHE
EVIDENZ
WAEHREND
DER
GLOBALEN
FINANZ
MARKTKRISE
.
188
5.1.3.3.
DESKRIPTIVE
ANALYSE
DER
EUROKRISE
.
190
5.1.3.4.
EMPIRISCHE
EVIDENZ
WAEHREND
DER
EUROKRISE
.
197
5.1.3.5.
FAZIT:
BEDEUTUNG
DER
RISIKOFAKTOREN
VON
BANKEN
WAEHREND
FINANZMARKTKRISEN
.
199
5.1.4.
MESSUNG
DES
RISIKOS
EINER
FINANZMARKTKRISE
.
200
5.2.
EMPIRISCHE
VALIDITAET
DER
EXPECTED
DEFAULT
FREQUENCY
VON
BANKEN
WAEHREND
FINANZMARKTKRISEN
.
207
5.3.
SPRUNGDIFFUSIONSMODELLE
UND
LIQUIDITAETSSCHOCKS
.
211
5.3.1.
EINFUEHRUNG
.
211
5.3.2.
SPRUNGDIFFUSIONSMODELLE
.
212
5.3.2.1.
THEORETISCHE
KONZEPTION
DES
MERTON-MODELLS
(1976)
212
5.3.2.2.
ANWENDUNG
DES
MERTON-MODELLS
(1976)
215
5.3.2.3.
KRITISCHE
WUERDIGUNG
UND
EMPIRISCHE
VALIDITAET
VON
SPRUNGDIFFUSIONSMODELLEN
.
218
5.3.3.
LIQUIDITAETSSCHOCKS
.
220
5.3.3.1.
THEORETISCHE
KONZEPTION
DES
HE/XIONG-MODELLS
(2012)
220
5.3.3.2.
ANWENDUNG
DES
HE/XIONG-MODELLS
(2012)
.
224
5.3.3.3.
KRITISCHE
WUERDIGUNG
UND
EMPIRISCHE
VALIDITAET
.
.
.
227
5.4.
ZWISCHENFAZIT
.
229
XIV
INHALTSVERZEICHNIS
6.
INTEGRIERTE
UNTERSUCHUNG
DER
DETERMINANTEN
DER
CDS-SPREADS
UND
EDF
EUROPAEISCHER
BANKEN
233
6.1.
OEKONOMISCHE
IDEE
.
233
6.2.
DATENBASIS
UND
DESKRIPTIVE
STATISTIKEN
.
237
6.3.
POOLED-OLS-REGRESSION
IN
LOGARITHMEN
.
242
6.4.
LINEARE
PANEL-REGRESSION
IN
LOGARITHMEN
.
245
6.5.
EMPIRISCHE
VALIDITAET
DES
SYSTEMATISCHEN
RESIDUALEINFLUSSES
ALS
MARKT
WEITER
INDIKATOR
.
253
6.5.1.
DATENBASIS
.
253
6.5.2.
METHODIK
.
257
6.5.3.
ANALYSE
DES
SYSTEMATISCHEN
RESIDUALEINFLUSSES
.
259
6.6.
DETERMINANTEN
DES
ITRAXX
SENIOR
FINANCIALS
EUROPE
.
272
6.7.
RISIKOPRAEMIEN
EUROPAEISCHER
BANKEN
.
275
6.8.
ANALYSE
DES
IDIOSYNKRATISCHEN
RESIDUALEINFLUSSES
.
283
6.9.
ZWISCHENFAZIT
.
290
7.
GESAMTBEWERTUNG
UND
AUSBLICK
295
7.1.
GESAMTBEWERTUNG
.
295
7.2.
AUSBLICK
UND
SCHLUSSBETRACHTUNG
.
305
ANHANG
309
A.
ANHANG:
UNTERNEHMENSWERTMODELLE
309
A.L.
GRUNDMODELL
VON
MERTON
(1974)
.
309
A.2.
EMPIRISCHE
VALIDITAET
DER
EXPECTED
DEFAULT
FREQUENCY
(EDF)
.
314
A.3.
SPRUNGDIFFUSIONSMODELL
VON
MERTON
(1976)
.
316
A.4.
MODELL
VON
HE/XIONG
(2012)
.
323
B.
ANHANG:
BEDEUTUNG
DER
RISIKOFAKTOREN
VON
BANKEN
WAEHREND
FINANZ
MARKTKRISEN
329
C.
ANHANG:
EMPIRISCHE
STUDIE
335
C.L.
EINFLUSSFAKTOREN
DER
CREDIT
DEFAULT
SWAP
SPREADS
EUROPAEISCHER
BANKEN335
C.2.
ANALYSE
DES
SYSTEMATISCHEN
RESIDUALEINFLUSSES
.
343
C.3.
RISIKOPRAEMIEN
EUROPAEISCHER
BANKEN
.
363
C.4.
ANALYSE
DES
IDIOSYNKRATISCHEN
RESIDUALEINFLUSSES
.
367
LITERATURVERZEICHNIS
370 |
| any_adam_object | 1 |
| any_adam_object_boolean | 1 |
| author | Vogelheim, Jan |
| author_GND | (DE-588)1216974977 |
| author_facet | Vogelheim, Jan |
| author_role | aut |
| author_sort | Vogelheim, Jan |
| author_variant | j v jv |
| building | Verbundindex |
| bvnumber | BV046807881 |
| classification_rvk | QK 320 |
| ctrlnum | (OCoLC)1190677294 (DE-599)DNB1213173795 |
| discipline | Wirtschaftswissenschaften |
| discipline_str_mv | Wirtschaftswissenschaften |
| era | Geschichte 2004-2015 gnd |
| era_facet | Geschichte 2004-2015 |
| format | Thesis Book |
| fullrecord | <?xml version="1.0" encoding="UTF-8"?><collection xmlns="http://www.loc.gov/MARC21/slim"><record><leader>02741nam a22006618c 4500</leader><controlfield tag="001">BV046807881</controlfield><controlfield tag="003">DE-604</controlfield><controlfield tag="005">20201012 </controlfield><controlfield tag="007">t</controlfield><controlfield tag="008">200715s2020 gw a||| m||| 00||| ger d</controlfield><datafield tag="015" ind1=" " ind2=" "><subfield code="a">20,N28</subfield><subfield code="2">dnb</subfield></datafield><datafield tag="016" ind1="7" ind2=" "><subfield code="a">1213173795</subfield><subfield code="2">DE-101</subfield></datafield><datafield tag="020" ind1=" " ind2=" "><subfield code="a">9783832551254</subfield><subfield code="c">Broschur : EUR 54.50 (DE), EUR 56.00 (AT)</subfield><subfield code="9">978-3-8325-5125-4</subfield></datafield><datafield tag="020" ind1=" " ind2=" "><subfield code="a">3832551255</subfield><subfield code="9">3-8325-5125-5</subfield></datafield><datafield tag="024" ind1="3" ind2=" "><subfield code="a">9783832551254</subfield></datafield><datafield tag="035" ind1=" " ind2=" "><subfield code="a">(OCoLC)1190677294</subfield></datafield><datafield tag="035" ind1=" " ind2=" "><subfield code="a">(DE-599)DNB1213173795</subfield></datafield><datafield tag="040" ind1=" " ind2=" "><subfield code="a">DE-604</subfield><subfield code="b">ger</subfield><subfield code="e">rda</subfield></datafield><datafield tag="041" ind1="0" ind2=" "><subfield code="a">ger</subfield></datafield><datafield tag="044" ind1=" " ind2=" "><subfield code="a">gw</subfield><subfield code="c">XA-DE-BE</subfield></datafield><datafield tag="049" ind1=" " ind2=" "><subfield code="a">DE-355</subfield><subfield code="a">DE-M382</subfield></datafield><datafield tag="084" ind1=" " ind2=" "><subfield code="a">QK 320</subfield><subfield code="0">(DE-625)141644:</subfield><subfield code="2">rvk</subfield></datafield><datafield tag="084" ind1=" " ind2=" "><subfield code="a">650</subfield><subfield code="2">sdnb</subfield></datafield><datafield tag="100" ind1="1" ind2=" "><subfield code="a">Vogelheim, Jan</subfield><subfield code="e">Verfasser</subfield><subfield code="0">(DE-588)1216974977</subfield><subfield code="4">aut</subfield></datafield><datafield tag="245" ind1="1" ind2="0"><subfield code="a">Komponenten empirischer Credit Spreads von Banken und deren Abbildung in Unternehmenswertmodellen</subfield><subfield code="c">Jan Vogelheim</subfield></datafield><datafield tag="264" ind1=" " ind2="1"><subfield code="a">Berlin</subfield><subfield code="b">Logos Verlag</subfield><subfield code="c">[2020]</subfield></datafield><datafield tag="300" ind1=" " ind2=" "><subfield code="a">xxxi, 404 Seiten</subfield><subfield code="b">Illustrationen</subfield><subfield code="c">24 cm x 17 cm</subfield></datafield><datafield tag="336" ind1=" " ind2=" "><subfield code="b">txt</subfield><subfield code="2">rdacontent</subfield></datafield><datafield tag="337" ind1=" " ind2=" "><subfield code="b">n</subfield><subfield code="2">rdamedia</subfield></datafield><datafield tag="338" ind1=" " ind2=" "><subfield code="b">nc</subfield><subfield code="2">rdacarrier</subfield></datafield><datafield tag="502" ind1=" " ind2=" "><subfield code="b">Dissertation</subfield><subfield code="c">FernUniversität Hagen</subfield><subfield code="d">2019</subfield></datafield><datafield tag="648" ind1=" " ind2="7"><subfield code="a">Geschichte 2004-2015</subfield><subfield code="2">gnd</subfield><subfield code="9">rswk-swf</subfield></datafield><datafield tag="650" ind1="0" ind2="7"><subfield code="a">Ausfallrisiko</subfield><subfield code="0">(DE-588)4205942-2</subfield><subfield code="2">gnd</subfield><subfield code="9">rswk-swf</subfield></datafield><datafield tag="650" ind1="0" ind2="7"><subfield code="a">Kreditrisiko</subfield><subfield code="0">(DE-588)4114309-7</subfield><subfield code="2">gnd</subfield><subfield code="9">rswk-swf</subfield></datafield><datafield tag="650" ind1="0" ind2="7"><subfield code="a">Kreditgeschäft</subfield><subfield code="0">(DE-588)4134687-7</subfield><subfield code="2">gnd</subfield><subfield code="9">rswk-swf</subfield></datafield><datafield tag="650" ind1="0" ind2="7"><subfield code="a">Bank</subfield><subfield code="0">(DE-588)4004436-1</subfield><subfield code="2">gnd</subfield><subfield code="9">rswk-swf</subfield></datafield><datafield tag="650" ind1="0" ind2="7"><subfield code="a">Spread</subfield><subfield code="0">(DE-588)4265331-9</subfield><subfield code="2">gnd</subfield><subfield code="9">rswk-swf</subfield></datafield><datafield tag="650" ind1="0" ind2="7"><subfield code="a">Unternehmensbewertung</subfield><subfield code="0">(DE-588)4078594-4</subfield><subfield code="2">gnd</subfield><subfield code="9">rswk-swf</subfield></datafield><datafield tag="651" ind1=" " ind2="7"><subfield code="a">Europa</subfield><subfield code="0">(DE-588)4015701-5</subfield><subfield code="2">gnd</subfield><subfield code="9">rswk-swf</subfield></datafield><datafield tag="653" ind1=" " ind2=" "><subfield code="a">Risikomanagement</subfield></datafield><datafield tag="653" ind1=" " ind2=" "><subfield code="a">Kreditrisiko</subfield></datafield><datafield tag="653" ind1=" " ind2=" "><subfield code="a">Credit Spread</subfield></datafield><datafield tag="653" ind1=" " ind2=" "><subfield code="a">Unternehmenswertmodell</subfield></datafield><datafield tag="653" ind1=" " ind2=" "><subfield code="a">Finanzmarktkrise</subfield></datafield><datafield tag="655" ind1=" " ind2="7"><subfield code="0">(DE-588)4113937-9</subfield><subfield code="a">Hochschulschrift</subfield><subfield code="2">gnd-content</subfield></datafield><datafield tag="689" ind1="0" ind2="0"><subfield code="a">Europa</subfield><subfield code="0">(DE-588)4015701-5</subfield><subfield code="D">g</subfield></datafield><datafield tag="689" ind1="0" ind2="1"><subfield code="a">Bank</subfield><subfield code="0">(DE-588)4004436-1</subfield><subfield code="D">s</subfield></datafield><datafield tag="689" ind1="0" ind2="2"><subfield code="a">Kreditgeschäft</subfield><subfield code="0">(DE-588)4134687-7</subfield><subfield code="D">s</subfield></datafield><datafield tag="689" ind1="0" ind2="3"><subfield code="a">Spread</subfield><subfield code="0">(DE-588)4265331-9</subfield><subfield code="D">s</subfield></datafield><datafield tag="689" ind1="0" ind2="4"><subfield code="a">Kreditrisiko</subfield><subfield code="0">(DE-588)4114309-7</subfield><subfield code="D">s</subfield></datafield><datafield tag="689" ind1="0" ind2="5"><subfield code="a">Ausfallrisiko</subfield><subfield code="0">(DE-588)4205942-2</subfield><subfield code="D">s</subfield></datafield><datafield tag="689" ind1="0" ind2="6"><subfield code="a">Unternehmensbewertung</subfield><subfield code="0">(DE-588)4078594-4</subfield><subfield code="D">s</subfield></datafield><datafield tag="689" ind1="0" ind2="7"><subfield code="a">Geschichte 2004-2015</subfield><subfield code="A">z</subfield></datafield><datafield tag="689" ind1="0" ind2=" "><subfield code="5">DE-604</subfield></datafield><datafield tag="710" ind1="2" ind2=" "><subfield code="a">Logos Verlag Berlin</subfield><subfield code="0">(DE-588)1065538812</subfield><subfield code="4">pbl</subfield></datafield><datafield tag="856" ind1="4" ind2="2"><subfield code="m">X:MVB</subfield><subfield code="q">text/html</subfield><subfield code="u">http://deposit.dnb.de/cgi-bin/dokserv?id=fbb5008b6561480c98ca859d07d6d447&prov=M&dok_var=1&dok_ext=htm</subfield><subfield code="3">Inhaltstext</subfield></datafield><datafield tag="856" ind1="4" ind2="2"><subfield code="m">DNB Datenaustausch</subfield><subfield code="q">application/pdf</subfield><subfield code="u">http://bvbr.bib-bvb.de:8991/F?func=service&doc_library=BVB01&local_base=BVB01&doc_number=032216498&sequence=000001&line_number=0001&func_code=DB_RECORDS&service_type=MEDIA</subfield><subfield code="3">Inhaltsverzeichnis</subfield></datafield><datafield tag="999" ind1=" " ind2=" "><subfield code="a">oai:aleph.bib-bvb.de:BVB01-032216498</subfield></datafield></record></collection> |
| genre | (DE-588)4113937-9 Hochschulschrift gnd-content |
| genre_facet | Hochschulschrift |
| geographic | Europa (DE-588)4015701-5 gnd |
| geographic_facet | Europa |
| id | DE-604.BV046807881 |
| illustrated | Illustrated |
| index_date | 2024-07-03T14:58:05Z |
| indexdate | 2024-07-10T08:54:24Z |
| institution | BVB |
| institution_GND | (DE-588)1065538812 |
| isbn | 9783832551254 3832551255 |
| language | German |
| oai_aleph_id | oai:aleph.bib-bvb.de:BVB01-032216498 |
| oclc_num | 1190677294 |
| open_access_boolean | |
| owner | DE-355 DE-BY-UBR DE-M382 |
| owner_facet | DE-355 DE-BY-UBR DE-M382 |
| physical | xxxi, 404 Seiten Illustrationen 24 cm x 17 cm |
| publishDate | 2020 |
| publishDateSearch | 2020 |
| publishDateSort | 2020 |
| publisher | Logos Verlag |
| record_format | marc |
| spelling | Vogelheim, Jan Verfasser (DE-588)1216974977 aut Komponenten empirischer Credit Spreads von Banken und deren Abbildung in Unternehmenswertmodellen Jan Vogelheim Berlin Logos Verlag [2020] xxxi, 404 Seiten Illustrationen 24 cm x 17 cm txt rdacontent n rdamedia nc rdacarrier Dissertation FernUniversität Hagen 2019 Geschichte 2004-2015 gnd rswk-swf Ausfallrisiko (DE-588)4205942-2 gnd rswk-swf Kreditrisiko (DE-588)4114309-7 gnd rswk-swf Kreditgeschäft (DE-588)4134687-7 gnd rswk-swf Bank (DE-588)4004436-1 gnd rswk-swf Spread (DE-588)4265331-9 gnd rswk-swf Unternehmensbewertung (DE-588)4078594-4 gnd rswk-swf Europa (DE-588)4015701-5 gnd rswk-swf Risikomanagement Kreditrisiko Credit Spread Unternehmenswertmodell Finanzmarktkrise (DE-588)4113937-9 Hochschulschrift gnd-content Europa (DE-588)4015701-5 g Bank (DE-588)4004436-1 s Kreditgeschäft (DE-588)4134687-7 s Spread (DE-588)4265331-9 s Kreditrisiko (DE-588)4114309-7 s Ausfallrisiko (DE-588)4205942-2 s Unternehmensbewertung (DE-588)4078594-4 s Geschichte 2004-2015 z DE-604 Logos Verlag Berlin (DE-588)1065538812 pbl X:MVB text/html http://deposit.dnb.de/cgi-bin/dokserv?id=fbb5008b6561480c98ca859d07d6d447&prov=M&dok_var=1&dok_ext=htm Inhaltstext DNB Datenaustausch application/pdf http://bvbr.bib-bvb.de:8991/F?func=service&doc_library=BVB01&local_base=BVB01&doc_number=032216498&sequence=000001&line_number=0001&func_code=DB_RECORDS&service_type=MEDIA Inhaltsverzeichnis |
| spellingShingle | Vogelheim, Jan Komponenten empirischer Credit Spreads von Banken und deren Abbildung in Unternehmenswertmodellen Ausfallrisiko (DE-588)4205942-2 gnd Kreditrisiko (DE-588)4114309-7 gnd Kreditgeschäft (DE-588)4134687-7 gnd Bank (DE-588)4004436-1 gnd Spread (DE-588)4265331-9 gnd Unternehmensbewertung (DE-588)4078594-4 gnd |
| subject_GND | (DE-588)4205942-2 (DE-588)4114309-7 (DE-588)4134687-7 (DE-588)4004436-1 (DE-588)4265331-9 (DE-588)4078594-4 (DE-588)4015701-5 (DE-588)4113937-9 |
| title | Komponenten empirischer Credit Spreads von Banken und deren Abbildung in Unternehmenswertmodellen |
| title_auth | Komponenten empirischer Credit Spreads von Banken und deren Abbildung in Unternehmenswertmodellen |
| title_exact_search | Komponenten empirischer Credit Spreads von Banken und deren Abbildung in Unternehmenswertmodellen |
| title_exact_search_txtP | Komponenten empirischer Credit Spreads von Banken und deren Abbildung in Unternehmenswertmodellen |
| title_full | Komponenten empirischer Credit Spreads von Banken und deren Abbildung in Unternehmenswertmodellen Jan Vogelheim |
| title_fullStr | Komponenten empirischer Credit Spreads von Banken und deren Abbildung in Unternehmenswertmodellen Jan Vogelheim |
| title_full_unstemmed | Komponenten empirischer Credit Spreads von Banken und deren Abbildung in Unternehmenswertmodellen Jan Vogelheim |
| title_short | Komponenten empirischer Credit Spreads von Banken und deren Abbildung in Unternehmenswertmodellen |
| title_sort | komponenten empirischer credit spreads von banken und deren abbildung in unternehmenswertmodellen |
| topic | Ausfallrisiko (DE-588)4205942-2 gnd Kreditrisiko (DE-588)4114309-7 gnd Kreditgeschäft (DE-588)4134687-7 gnd Bank (DE-588)4004436-1 gnd Spread (DE-588)4265331-9 gnd Unternehmensbewertung (DE-588)4078594-4 gnd |
| topic_facet | Ausfallrisiko Kreditrisiko Kreditgeschäft Bank Spread Unternehmensbewertung Europa Hochschulschrift |
| url | http://deposit.dnb.de/cgi-bin/dokserv?id=fbb5008b6561480c98ca859d07d6d447&prov=M&dok_var=1&dok_ext=htm http://bvbr.bib-bvb.de:8991/F?func=service&doc_library=BVB01&local_base=BVB01&doc_number=032216498&sequence=000001&line_number=0001&func_code=DB_RECORDS&service_type=MEDIA |
| work_keys_str_mv | AT vogelheimjan komponentenempirischercreditspreadsvonbankenundderenabbildunginunternehmenswertmodellen AT logosverlagberlin komponentenempirischercreditspreadsvonbankenundderenabbildunginunternehmenswertmodellen |