Portfolio-Management: Theorie und Anwendung
Gespeichert in:
| Format: | Buch |
|---|---|
| Sprache: | German |
| Veröffentlicht: |
Frankfurt am Main
Bank-Akad.-Verl.
1998
|
| Ausgabe: | 2., veränd. Aufl. |
| Schriftenreihe: | Kompendium bankbetrieblicher Anwendungsfelder
|
| Schlagworte: | |
| Online-Zugang: | Inhaltsverzeichnis |
| Beschreibung: | Literaturverz. S. 303 - 310 |
| Beschreibung: | 322 S. graph. Darst. |
| ISBN: | 3933165091 |
Internformat
MARC
| LEADER | 00000nam a2200000 c 4500 | ||
|---|---|---|---|
| 001 | BV012068577 | ||
| 003 | DE-604 | ||
| 005 | 20210713 | ||
| 007 | t | ||
| 008 | 980714s1998 gw d||| |||| 00||| ger d | ||
| 016 | 7 | |a 954024737 |2 DE-101 | |
| 020 | |a 3933165091 |c kart. : DM 53.00 |9 3-933165-09-1 | ||
| 035 | |a (OCoLC)75863641 | ||
| 035 | |a (DE-599)BVBBV012068577 | ||
| 040 | |a DE-604 |b ger |e rakddb | ||
| 041 | 0 | |a ger | |
| 044 | |a gw |c DE | ||
| 049 | |a DE-859 |a DE-573 |a DE-703 |a DE-1102 |a DE-898 |a DE-521 | ||
| 084 | |a QK 800 |0 (DE-625)141681: |2 rvk | ||
| 084 | |a QK 810 |0 (DE-625)141682: |2 rvk | ||
| 084 | |a 17 |2 sdnb | ||
| 245 | 1 | 0 | |a Portfolio-Management |b Theorie und Anwendung |c Hendrik Garz ; Stefan Günther ; Cyrus Moriabadi |
| 250 | |a 2., veränd. Aufl. | ||
| 264 | 1 | |a Frankfurt am Main |b Bank-Akad.-Verl. |c 1998 | |
| 300 | |a 322 S. |b graph. Darst. | ||
| 336 | |b txt |2 rdacontent | ||
| 337 | |b n |2 rdamedia | ||
| 338 | |b nc |2 rdacarrier | ||
| 490 | 0 | |a Kompendium bankbetrieblicher Anwendungsfelder | |
| 500 | |a Literaturverz. S. 303 - 310 | ||
| 650 | 0 | 7 | |a Portfoliomanagement |0 (DE-588)4115601-8 |2 gnd |9 rswk-swf |
| 650 | 0 | 7 | |a Portfolio Selection |0 (DE-588)4046834-3 |2 gnd |9 rswk-swf |
| 655 | 7 | |0 (DE-588)4123623-3 |a Lehrbuch |2 gnd-content | |
| 689 | 0 | 0 | |a Portfoliomanagement |0 (DE-588)4115601-8 |D s |
| 689 | 0 | |5 DE-604 | |
| 689 | 1 | 0 | |a Portfolio Selection |0 (DE-588)4046834-3 |D s |
| 689 | 1 | |5 DE-604 | |
| 700 | 1 | |a Garz, Hendrik |e Sonstige |4 oth | |
| 700 | 1 | |a Günther, Stefan |e Sonstige |0 (DE-588)132829800 |4 oth | |
| 700 | 1 | |a Moriabadi, Cyrus |e Sonstige |4 oth | |
| 856 | 4 | 2 | |m HBZ Datenaustausch |q application/pdf |u http://bvbr.bib-bvb.de:8991/F?func=service&doc_library=BVB01&local_base=BVB01&doc_number=008169492&sequence=000002&line_number=0001&func_code=DB_RECORDS&service_type=MEDIA |3 Inhaltsverzeichnis |
| 999 | |a oai:aleph.bib-bvb.de:BVB01-008169492 | ||
Datensatz im Suchindex
| _version_ | 1804126668238880768 |
|---|---|
| adam_text | Inhalt 7
Inhalt
Vorwort 5
Hendrik Garz
1 Einführung 11
2 Portfolio Theorie 17
2.1 Ertrag und Risiko einer Kapitalanlage 19
2.2 Diversifikationseffekt und Portfolio Effizienz 34
2.3 Portfolio Selektion 53
2.3.1 5er „rationale Investor 53
2.3.2 Individuelle Portfolio Auswahl 56
2.3.3 Portfolio Auswahl bei Existenz einer risikolosen
Geldanlagemöglichkeit 63
2.4 Single Index Model (SIM) 70
2.5 Bewertung von Kapitalanlagen im Marktgleichgewicht .. 77
2.5.1 Capital Asset Pricing Model (CAPM) 78
2.5.2 Arbitrage Pricing Theory (APT) 87
3 Von der Theorie zur Praxis des
Portfolio Managements 99
3.1 Kritische Würdigung der Kapitalmarkttheorie 99
3.2 Kapitalmarkteffizienz 101
Stefan Günther
4 Asset Allocation 119
4.1 Grundüberlegungen 119
4.1.1 Aufgabenstellung und Struktur der Asset Allocation ... 119
4.1.2 Aktives versus passives Portfolio Management 123
4.1.3 Kosten und Losgrößenprobleme 131
8 Inhalt
4.2 Strategische Asset Allocation (SAA) 133
4.2.1 Zur Bedeutung der langfristigen Anlagepolitik 134
4.2.2 Erarbeitung des Anlegerprofils 135
4.2.3 Erstellung des Marktprofils 139
4.2.3.1 Risiko und Ertrag an realen Kapitalmärkten 139
4.2.3.2 Einfluß des Anlagehorizonts auf die Anlagepolitik 143
4.2.4 Zusammenführung von Anleger und Marktprofil 147
4.3 Taktische Asset Allocation (TAA) 156
4.3.1 Grundgedanken 156
4.3.2 Ermittlung von Ertrags und Risikokennziffern 160
4.3.2.1 Ertragsschätzer 160
4.3.2.2 Risikoschätzer 164
4.3.3 Asset Klassen Allocation 170
4.3.3.1 Charakteristika von Geldmarkt , Renten und Aktien¬
anlagen 171
4.3.3.2 Beurteilung der relativen Vorteilhaftigkeit von Asset
Klassen anhand von Bewertungskennzahlen 179
4.3.3.3 Konjunkturzyklische Einschätzung der Attraktivität
von Asset Klassen 182
4.3.4 Länder und Währungs Allocation 188
4.3.4.1 Länder Allocation 188
4.3.4.2 Währungs Allocation 191
4J3.5 Portfolio Optimierung 197
4J.6 Erfolgsfaktoren 204
Hendrik Garz
5 Performance Analyse 207
5.1 Begriffsbestimmung und Aufgabenstellung 207
5.2 Performance Messung 209
5.2.1 Eindimensionale Erfolgsmaße 209
5.2.2 Zweidimensionale Erfolgsmaße 215
5.3 Performance Attribution 227
5.3.1 Können und Glück 227
5.3.2 Erfolgsquellenanalyse 233
5.4 Probleme der Performance Analyse 240
5.5 Erfahrungswerte aus der Praxis 241
Inhalt 9
Cyrus Moriabadi
6 Portfolio Insurance 243
6.1 Grundidee und Ziel des Konzeptes 243
6.2 Asymmetrie als Grundlage des Konzeptes 245
6.2.1 Bedeutung der instrumenteilen Eigenschaften
von Optionen 245
6.2.2 Bedeutung von Bewertungsmodellen 253
6.3 Absicherungsstrategien für Aktien Portfolios 263
6.3.1 Grundüberlegungen 263
6.3.2 Stop Loss Strategie 264
6.3.3 Klassische Strategie: der Protective Put 265
6.3.4 Portfolio Insurance mit Calls 273
6.3.5 Synthetischer Put 277
6.3.6 Dynamische Verfahren der Formelanlageplanung 281
6.3.7 Kasse Short Put Switch 285
6.4 Bedeutung und Strategien der Portfolio Insurance
bei Bonds 290
6.4.1 Gewachsene Bedeutung der Bond Insurance 290
6.4.2 Instrumente und Strategien bei der
Bond Absicherung 291
6.5 Beurteilung des Konzeptes der Portfolio Insurance ... 297
Anhang 300
Symbolverzeichnis 302
Literaturverzeichnis 303
Stichwortverzeichnis 311
Kurzbiographien der Autoren 321
|
| any_adam_object | 1 |
| author_GND | (DE-588)132829800 |
| building | Verbundindex |
| bvnumber | BV012068577 |
| classification_rvk | QK 800 QK 810 |
| ctrlnum | (OCoLC)75863641 (DE-599)BVBBV012068577 |
| discipline | Wirtschaftswissenschaften |
| edition | 2., veränd. Aufl. |
| format | Book |
| fullrecord | <?xml version="1.0" encoding="UTF-8"?><collection xmlns="http://www.loc.gov/MARC21/slim"><record><leader>01843nam a2200469 c 4500</leader><controlfield tag="001">BV012068577</controlfield><controlfield tag="003">DE-604</controlfield><controlfield tag="005">20210713 </controlfield><controlfield tag="007">t</controlfield><controlfield tag="008">980714s1998 gw d||| |||| 00||| ger d</controlfield><datafield tag="016" ind1="7" ind2=" "><subfield code="a">954024737</subfield><subfield code="2">DE-101</subfield></datafield><datafield tag="020" ind1=" " ind2=" "><subfield code="a">3933165091</subfield><subfield code="c">kart. : DM 53.00</subfield><subfield code="9">3-933165-09-1</subfield></datafield><datafield tag="035" ind1=" " ind2=" "><subfield code="a">(OCoLC)75863641</subfield></datafield><datafield tag="035" ind1=" " ind2=" "><subfield code="a">(DE-599)BVBBV012068577</subfield></datafield><datafield tag="040" ind1=" " ind2=" "><subfield code="a">DE-604</subfield><subfield code="b">ger</subfield><subfield code="e">rakddb</subfield></datafield><datafield tag="041" ind1="0" ind2=" "><subfield code="a">ger</subfield></datafield><datafield tag="044" ind1=" " ind2=" "><subfield code="a">gw</subfield><subfield code="c">DE</subfield></datafield><datafield tag="049" ind1=" " ind2=" "><subfield code="a">DE-859</subfield><subfield code="a">DE-573</subfield><subfield code="a">DE-703</subfield><subfield code="a">DE-1102</subfield><subfield code="a">DE-898</subfield><subfield code="a">DE-521</subfield></datafield><datafield tag="084" ind1=" " ind2=" "><subfield code="a">QK 800</subfield><subfield code="0">(DE-625)141681:</subfield><subfield code="2">rvk</subfield></datafield><datafield tag="084" ind1=" " ind2=" "><subfield code="a">QK 810</subfield><subfield code="0">(DE-625)141682:</subfield><subfield code="2">rvk</subfield></datafield><datafield tag="084" ind1=" " ind2=" "><subfield code="a">17</subfield><subfield code="2">sdnb</subfield></datafield><datafield tag="245" ind1="1" ind2="0"><subfield code="a">Portfolio-Management</subfield><subfield code="b">Theorie und Anwendung</subfield><subfield code="c">Hendrik Garz ; Stefan Günther ; Cyrus Moriabadi</subfield></datafield><datafield tag="250" ind1=" " ind2=" "><subfield code="a">2., veränd. Aufl.</subfield></datafield><datafield tag="264" ind1=" " ind2="1"><subfield code="a">Frankfurt am Main</subfield><subfield code="b">Bank-Akad.-Verl.</subfield><subfield code="c">1998</subfield></datafield><datafield tag="300" ind1=" " ind2=" "><subfield code="a">322 S.</subfield><subfield code="b">graph. Darst.</subfield></datafield><datafield tag="336" ind1=" " ind2=" "><subfield code="b">txt</subfield><subfield code="2">rdacontent</subfield></datafield><datafield tag="337" ind1=" " ind2=" "><subfield code="b">n</subfield><subfield code="2">rdamedia</subfield></datafield><datafield tag="338" ind1=" " ind2=" "><subfield code="b">nc</subfield><subfield code="2">rdacarrier</subfield></datafield><datafield tag="490" ind1="0" ind2=" "><subfield code="a">Kompendium bankbetrieblicher Anwendungsfelder</subfield></datafield><datafield tag="500" ind1=" " ind2=" "><subfield code="a">Literaturverz. S. 303 - 310</subfield></datafield><datafield tag="650" ind1="0" ind2="7"><subfield code="a">Portfoliomanagement</subfield><subfield code="0">(DE-588)4115601-8</subfield><subfield code="2">gnd</subfield><subfield code="9">rswk-swf</subfield></datafield><datafield tag="650" ind1="0" ind2="7"><subfield code="a">Portfolio Selection</subfield><subfield code="0">(DE-588)4046834-3</subfield><subfield code="2">gnd</subfield><subfield code="9">rswk-swf</subfield></datafield><datafield tag="655" ind1=" " ind2="7"><subfield code="0">(DE-588)4123623-3</subfield><subfield code="a">Lehrbuch</subfield><subfield code="2">gnd-content</subfield></datafield><datafield tag="689" ind1="0" ind2="0"><subfield code="a">Portfoliomanagement</subfield><subfield code="0">(DE-588)4115601-8</subfield><subfield code="D">s</subfield></datafield><datafield tag="689" ind1="0" ind2=" "><subfield code="5">DE-604</subfield></datafield><datafield tag="689" ind1="1" ind2="0"><subfield code="a">Portfolio Selection</subfield><subfield code="0">(DE-588)4046834-3</subfield><subfield code="D">s</subfield></datafield><datafield tag="689" ind1="1" ind2=" "><subfield code="5">DE-604</subfield></datafield><datafield tag="700" ind1="1" ind2=" "><subfield code="a">Garz, Hendrik</subfield><subfield code="e">Sonstige</subfield><subfield code="4">oth</subfield></datafield><datafield tag="700" ind1="1" ind2=" "><subfield code="a">Günther, Stefan</subfield><subfield code="e">Sonstige</subfield><subfield code="0">(DE-588)132829800</subfield><subfield code="4">oth</subfield></datafield><datafield tag="700" ind1="1" ind2=" "><subfield code="a">Moriabadi, Cyrus</subfield><subfield code="e">Sonstige</subfield><subfield code="4">oth</subfield></datafield><datafield tag="856" ind1="4" ind2="2"><subfield code="m">HBZ Datenaustausch</subfield><subfield code="q">application/pdf</subfield><subfield code="u">http://bvbr.bib-bvb.de:8991/F?func=service&doc_library=BVB01&local_base=BVB01&doc_number=008169492&sequence=000002&line_number=0001&func_code=DB_RECORDS&service_type=MEDIA</subfield><subfield code="3">Inhaltsverzeichnis</subfield></datafield><datafield tag="999" ind1=" " ind2=" "><subfield code="a">oai:aleph.bib-bvb.de:BVB01-008169492</subfield></datafield></record></collection> |
| genre | (DE-588)4123623-3 Lehrbuch gnd-content |
| genre_facet | Lehrbuch |
| id | DE-604.BV012068577 |
| illustrated | Illustrated |
| indexdate | 2024-07-09T18:21:06Z |
| institution | BVB |
| isbn | 3933165091 |
| language | German |
| oai_aleph_id | oai:aleph.bib-bvb.de:BVB01-008169492 |
| oclc_num | 75863641 |
| open_access_boolean | |
| owner | DE-859 DE-573 DE-703 DE-1102 DE-898 DE-BY-UBR DE-521 |
| owner_facet | DE-859 DE-573 DE-703 DE-1102 DE-898 DE-BY-UBR DE-521 |
| physical | 322 S. graph. Darst. |
| publishDate | 1998 |
| publishDateSearch | 1998 |
| publishDateSort | 1998 |
| publisher | Bank-Akad.-Verl. |
| record_format | marc |
| series2 | Kompendium bankbetrieblicher Anwendungsfelder |
| spelling | Portfolio-Management Theorie und Anwendung Hendrik Garz ; Stefan Günther ; Cyrus Moriabadi 2., veränd. Aufl. Frankfurt am Main Bank-Akad.-Verl. 1998 322 S. graph. Darst. txt rdacontent n rdamedia nc rdacarrier Kompendium bankbetrieblicher Anwendungsfelder Literaturverz. S. 303 - 310 Portfoliomanagement (DE-588)4115601-8 gnd rswk-swf Portfolio Selection (DE-588)4046834-3 gnd rswk-swf (DE-588)4123623-3 Lehrbuch gnd-content Portfoliomanagement (DE-588)4115601-8 s DE-604 Portfolio Selection (DE-588)4046834-3 s Garz, Hendrik Sonstige oth Günther, Stefan Sonstige (DE-588)132829800 oth Moriabadi, Cyrus Sonstige oth HBZ Datenaustausch application/pdf http://bvbr.bib-bvb.de:8991/F?func=service&doc_library=BVB01&local_base=BVB01&doc_number=008169492&sequence=000002&line_number=0001&func_code=DB_RECORDS&service_type=MEDIA Inhaltsverzeichnis |
| spellingShingle | Portfolio-Management Theorie und Anwendung Portfoliomanagement (DE-588)4115601-8 gnd Portfolio Selection (DE-588)4046834-3 gnd |
| subject_GND | (DE-588)4115601-8 (DE-588)4046834-3 (DE-588)4123623-3 |
| title | Portfolio-Management Theorie und Anwendung |
| title_auth | Portfolio-Management Theorie und Anwendung |
| title_exact_search | Portfolio-Management Theorie und Anwendung |
| title_full | Portfolio-Management Theorie und Anwendung Hendrik Garz ; Stefan Günther ; Cyrus Moriabadi |
| title_fullStr | Portfolio-Management Theorie und Anwendung Hendrik Garz ; Stefan Günther ; Cyrus Moriabadi |
| title_full_unstemmed | Portfolio-Management Theorie und Anwendung Hendrik Garz ; Stefan Günther ; Cyrus Moriabadi |
| title_short | Portfolio-Management |
| title_sort | portfolio management theorie und anwendung |
| title_sub | Theorie und Anwendung |
| topic | Portfoliomanagement (DE-588)4115601-8 gnd Portfolio Selection (DE-588)4046834-3 gnd |
| topic_facet | Portfoliomanagement Portfolio Selection Lehrbuch |
| url | http://bvbr.bib-bvb.de:8991/F?func=service&doc_library=BVB01&local_base=BVB01&doc_number=008169492&sequence=000002&line_number=0001&func_code=DB_RECORDS&service_type=MEDIA |
| work_keys_str_mv | AT garzhendrik portfoliomanagementtheorieundanwendung AT guntherstefan portfoliomanagementtheorieundanwendung AT moriabadicyrus portfoliomanagementtheorieundanwendung |