Konzeptionsentwicklung im Treasury-Management für Banken: unter besonderer Berücksichtigung der Zinsbuchsteuerung
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Hamburg
Diplomica-Verl.
2008
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Inhaltsverzeichnis
Inhaltsverzeichnis.I
Abkürzungsverzeichnis.V
1. Einleitung.1
1.1. Einführung in die Thematik.1
1.2. Aufbau des Buches.2
1.3. Ziel des Buches.4
2. Theoretische Grundlagen.5
2.1. Struktur des deutschen Bankensystems.5
2.2. Grundsatz Struktursteuerung.5
2.3. Instrumente des Dualen Steuerungsmodells.7
2.4. Risiko- und Ertragsorientierung.9
2.4.1. Risikoorientierung.10
2.4.2. Ertragsorientierung.11
2.5. Bankbilanz.12
2.6. Der Eigenkapitalbegriff.14
2.7. Basel II.15
2.8. MaRisk.18
2.9. Risikokategorien.19
2.9.1. Finanzrisiken vs. Operationelle Risiken.20
2.9.2. Transaktionsrisiken vs. Positionsrisiken.21
2.9.3. Erfolgsrisiken vs. Liquiditätsrisiken.22
2.9.4. Gegenparteirisiken vs. Marktrisiken.22
2.9.5. Liquiditätsrisiken.24
2.9.6. Einzelgeschäfts- vs. geschäftsstrukturbezogenen Risiken.25
2.9.7. Systematische vs. unsystematische Risiken.26
3. Einführung in das Treasury-Management.26
3.1. Historische Entwicklung des Treasury-Management.26
3.2. Definition des Treasury.27
3.3. Einordnung des Treasury in die Gesamtbankorganisation.29
3.4. Unterscheidung Risikomanagement und -Controlling.32
3.5. Steuerungskonzeptionen des Treasury-Management.33
3.6. Organisatorischer Aufbau der Treasury-Abteilung.35
II
3.7. Strukturausschuss.38
3.8. Basisvoraussetzung für ein Treasury-Management.38
4. Funktionen und Aufgaben des Treasury-Management.40
4.1. Risiken im Treasury-Management.40
4.2. Funktionen/ Aufgaben des Treasury.46
4.2.1. Handel.46
4.2.1.1. Philosophien von Handelsgeschäften.47
4.2.1.2. Handelsstrategien.49
4.2.2. Liquiditätssteuerungsfunktion.50
4.2.3. Research.52
4.2.4. Unterstützungsfunktion.54
4.2.5. Asset-Liability-Management.57
4.2.6. Strategische Asset Allocation.59
4.2.6.1. Assetklassen.61
4.2.6.2. Benchmarks in der strategischen Asset Allocation.63
4.3. Buchsteuerung.66
4.3.1. Strategisches Zinsbuch.68
4.3.2. Strategisches Aktienbuch.68
4.3.3. Strategisches Währungsbuch.69
4.3.4. Handelsbücher.70
4.4. Grundlagen der modernen Portfoliotheorie.70
4.5. Methoden zum Risikomanagement.72
4.5.1. Eigenmanagement von Risiken.72
4.5.2. Fremdmanagement von Risiken.74
5. Umsetzungsschritte zur Einführung eines Treasury.76
6. Fallstudie: Konzeptentwicklung der Alpha-Bank eG.80
6.1. Vorstellung der Alpha-Bank eG.80
6.2. Bestimmung der Risikotragfahigkeit der Alpha-Bank eG.81
6.3. Limitsystem.84
6.4. Benchmarkmodel der Alpha-Bank eG.89
6.5. Wege zur Verbesserung des Alpha-Bank-Portfolios.91
6.6. Entwicklung der Cashflows.93
6.6.1. Grundlagen der Cashflow-Generierung.93
6.6.2. Die Cashflow-Struktur der Alpha-Bank eG.95
III
7. Entwicklung eines Treasurykonzeptes.100
7.1. Planung des Projektes „Treasury-Abteilung".101
7.2. Umsetzung der Soll-Konzeption in der Alpha-Bank eG.104
7.2.1. Allgemeine Umsetzungsschritte des Soll-Konzeptes.104
7.2.2. Umsetzung des Sollkonzeptes in Eigenanlageprodukten.105
7.3. Überprüfung des Soll-Konzeptes im laufenden Geschäft.110
8. Fazit und Ausblick.113
Anhangverzeichnis.VII
Glossar.IX
Abbildungsverzeichnis.XV
Literaturverzeichnis.XVII |
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Inhaltsverzeichnis
Inhaltsverzeichnis.I
Abkürzungsverzeichnis.V
1. Einleitung.1
1.1. Einführung in die Thematik.1
1.2. Aufbau des Buches.2
1.3. Ziel des Buches.4
2. Theoretische Grundlagen.5
2.1. Struktur des deutschen Bankensystems.5
2.2. Grundsatz Struktursteuerung.5
2.3. Instrumente des Dualen Steuerungsmodells.7
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3. Einführung in das Treasury-Management.26
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II
3.7. Strukturausschuss.38
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4.2. Funktionen/ Aufgaben des Treasury.46
4.2.1. Handel.46
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4.4. Grundlagen der modernen Portfoliotheorie.70
4.5. Methoden zum Risikomanagement.72
4.5.1. Eigenmanagement von Risiken.72
4.5.2. Fremdmanagement von Risiken.74
5. Umsetzungsschritte zur Einführung eines Treasury.76
6. Fallstudie: Konzeptentwicklung der Alpha-Bank eG.80
6.1. Vorstellung der Alpha-Bank eG.80
6.2. Bestimmung der Risikotragfahigkeit der Alpha-Bank eG.81
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III
7. Entwicklung eines Treasurykonzeptes.100
7.1. Planung des Projektes „Treasury-Abteilung".101
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